俞济时认为薛岳的撤离并不足以解决问题，第一军的军官们不愿与共产党决裂，可能是出于同学之情，但胡宗南却表达了积极请战的意愿。得知此消息后，蒋介石下令第一军退出上海，由二十六军接替进驻，并要求在送交给周恩来的锦旗上表达热烈的措辞。
陈独秀和汪精卫联合发表宣言，达成共识，试图压制蒋介石对共产党的军事制裁权。二十六军进驻上海，副总指挥斯烈向蒋介石汇报，对周恩来的情况进行了安排。蒋介石强调斯烈是他最信任的人，为国家革命尽忠职守。
在此紧张时刻，毛泽东、张国焘、董必武等人召开会议，讨论北伐的成功和蒋介石反动的趋势。他们意识到北伐胜利只是胜利的一半，蒋介石对共产党成员加强迫害。共产党内部要严格选拔新加入的同志，以保持内部的稳定。
杜月笙约见共产党员汪寿华，劝说他放手，以免手下兄弟受苦。尽管汪寿华感谢杜月笙的提醒，但他无法放手，最终被杜月笙采取强硬手段。
斯励邀请周恩来前往二十六军司令部会商，以稳定上海的局势。尽管周恩来对此犹豫不决，但斯励解释道副总指挥斯烈是他的亲哥哥，保证周恩来的安全。在前往军指挥部的途中，周恩来看到枪支整齐排列的士兵，斯励声称要加强戒备，但周恩来清楚他们是想戒备自己。斯励要求周恩来缴枪，但保证不会有问题。周恩来同意，并让胡润杭交出枪支。
在二十六军司令部，斯烈声称工人纠察队是行会武装，要求缴枪以维护治安。周恩来坚持只商量其他事项，拒绝缴枪。斯烈试图扣押周恩来，但最终释放了他。周恩来离开后，安排赵世炎和陈延年迅速隐蔽起来，为后续行动做好准备。
在另一方面，二十六军安排青帮袭击工人纠察队指挥部，企图制造混乱。在这次袭击中，军队趁乱开枪射击无辜的工友，蒋介石也发动了大规模的反革命政变。这使得中国共产党的情势更加险峻，中共五大召开在即，陈独秀紧急决定尽快救助在上海的同志，周恩来则积极部署分散隐蔽同志的名单，准备好武器，以确保安全。
